 |
 |
 |
 |
|
 |
 |
280
Процентная ставка включает в себя несколько элементов, точно так же как и структура цены любого
товара. При формировании процентной ставки важную роль играют и скидки к ставке, которые
устанавливаются в зависимости от деловой политики, проводимой банком.
Количество скидок в процентной ставке зависит от видов и размеров страхования депозитов.
Регулирование уровня процентной ставки снижает риск неплатежеспособности.
Мелкие вкладчики готовы платить за диферсификацию портфеля и за его прогрессивную оценку,
осуществляемую банками. У банков при этом образуются более низкие издержки на привлекаемые
средства. Полученная экономия выступает по своему содержанию как вознаграждение банка за
посредничество при реализации риска.
Большинство банковских пассивов краткосрочны, и их вкладчики не несут значительного
процентного риска. В целях привлечения клиентов банки устанавливают скидки с процентной ставки.
За создание удобств для клиента или за предоставление клиенту дополнительных услуг в виде открытия
чековых счетов или сдачи в аренду сейфов взимается дополнительная плата.
Наоборот, по крупным депозитам рисковая премия может колебаться в значительных размерах.
Стоимость ссуды с учетом многих факторов выступает как функция издержек на привлечение
банковских средств, риска невозвращения ссуды, срока ссуды, характера взаимосвязи между клиентом
и банком. Например, хорошие и первоклассные клиенты получают привилегии в виде скидок от
процентной ставки.
Разница между процентными ставками есть маржа, то есть прибыль банка. Маржа призвана покрыть
основные операционные расходы банка, обеспечить выплату налогов и норму прибыли, необходимую
для обеспечения нормального процесса расширенного воспроизводства банковской деятельности.
В экономической науке принято считать, что теория процента строится на базе теории ценности и
теории денег.
Ссуда денег есть отчуждение права собственника на присвоение с помощью денег чужого труда и
реализация данного права в возрастании стоимости ссуды при ее возврате. Таким образом, процент за
кредит возникает, с одной стороны, как результат, а с другой – как условие выбора собственником в
альтернативе отчуждения принадлежащей ему потребительной стоимости. Характер потребительной
стоимости принадлежащих кредитору средств зависит от способа производства и определяет появление
соответствующего ему отношения по плате за кредит. Процент за кредит в этом качестве делает
возможной ссуду. Известное определение – процент как движущий мотив развития кредитных
отношений – отражает именно эту сторону содержания процента.
С помощью процента собственник превращает деньги в капитал, от него же требуют не капитала, а
денег как таковых. Это соответствует различию ролей кредитора и заемщика.
Процент, как и всякая цена, становится результатом торга, в данном случае торга между
функционирующим и денежным капиталистами. Вместе с тем объект их торга – это особый товар. С
обычным товаром его объединяет только то, что, как и в любой сделке «купли-продажи», денежный
капиталист в действительности отчуждает потребительную стоимость и отдает ее как товар. Но при
купле-продаже обычного товара только потребительная стоимость и отчуждается. При ссуде же
отчуждается и стоимость. Общность сделок ссуды и купли-продажи, собственно, и отражает
характеристика процента как цены. Отличия этих сделок выражаются в иррациональности такой цены.
При равенстве спроса и предложения, равно как и при любых других условиях, цена не может
равняться стоимости ссуживаемых средств. Механизм формирования этой цены соответствует не
стоимости, а выражаемой ценой потребительной стоимости ссуживаемых денег быть средством
присвоения чужого труда. Вокруг цены разворачивается конкуренция денежного и функционирующего
капиталистов. Механизм их конкуренции становится механизмом формирования уровня процентных
ставок. В самом деле, только разделение капиталистов на денежных и промышленных превращает часть
прибыли в процент, вообще создает категорию процента, и только конкуренция между этими двумя
видами капиталистов создает ставку процента.
Движение денег совершается по схеме:
где Д – деньги, взятые в ссуду, допустим, 1 млн руб. На них покупается товар Т;
СП – средства производства;