Navigation bar
  Print document Start Previous page
 139 of 164 
Next page End  

 100%.НОДПМКВ
139
где Крэ – эффективные кредитные ресурсы;
Пспо – процентные ставки по соответствующим видам пассивных операций;
KB – объем кредитных вложений (активы, приносящие доход). 
Общая базовая процентная ставка имеет аналитическое назначение. Ее используют для анализа
оценки пакета кредитных предложений. При решении вопроса о выдаче конкретных ссуд следует
применять показатель «базовая цена кредита» (БЦк), который устанавливается с учетом временного
фактора – периода пользования ссудой (Т):
где Крэт – эффективные кредитные ресурсы за период Т;
       КВт – объем кредитных вложений за период Т. 
Различают рыночную и реальную цену ресурсов. Реальная цена представляет собой
скорректированную на норму обязательных резервов рыночную цену:
Чтобы получить реальную цену за кредит, следует к его базовой цене прибавить величину маржи. В
основе исчисления маржи лежит минимально необходимый объем дохода (ПОД), который
рассчитывается в соответствии с суммой издержек банка и необходимой прибыли. Для определения
издержек банка не требуется специальной методики. В них включаются расходы на осуществление
деятельности банка: плата за кредитные ресурсы, оплата труда работников, арендная плата и т.д.
В основе методики исчисления прибыли лежит размер дохода, приходящийся на собственный
капитал банка. Для акционерного коммерческого банка таким показателем будет дивиденд. Его уровень
может быть ниже базовой процентной ставки по пассивным операциям, если рыночная стоимость
выпущенных банком ценных бумаг будет ниже номинальной. При установлении нормы дохода на
собственный капитал должен учитываться уровень дохода, выплачиваемый по привилегированным
акциям.
Произведение средней нормы доходности на размер собственного капитала позволяет банку
определить объем прибыли, направленной на выплату дивидендов. Средняя норма доходности является
основной для исчисления общей суммы необходимой прибыли. Таким образом, минимально
необходимый объем дохода банка можно рассчитать по формуле
НОД = ИБ + Пд + РФ + ПлБ + ФЭС,
где ИБ – сумма издержек банка;
Пд – прибыль, направленная на выплату дивидендов;
РФ – отчисления в резервный фонд банка (процент общего объема прибыли);
ПлБ – платежи в бюджет;
ФЭС – минимально целесообразный фонд потребления (ранее называемый фондом экономического
стимулирования) банка.
Величину процентной маржи можно определить по формуле
Таким образом, выдача ссуд клиентам осуществляется с учетом базовой цены испрашиваемого
кредита и процентной маржи, которая показывает, насколько доходы от активных операций способны
перекрывать расходы по пассивным операциям. Для установления процентной маржи коммерческий
банк должен изучить динамику процентных ставок по ссудам, учитывая при этом тот факт, что дина-
Сайт создан в системе uCoz